Voordele Van Etf

Voordele van ETF Vir byna 'n eeu, het tradisionele onderlinge fondse baie voordele wat aangebied word oor die bou van 'n portefeulje een sekuriteit op 'n slag. Onderlinge fondse voorsien beleggers breë diversifikasie, professionele bestuur, relatiewe lae koste, en elke dag likiditeit. Beursverhandelde fondse (ETF's) neem die voordele van onderlinge fonds beleggings na die volgende vlak. ETF's bied laer bedryfskoste as die tradisionele oop-einde fondse, buigsame handel, groter deursigtigheid en beter belasting doeltreffendheid in belasbare rekeninge. Daar is nadele, maar insluitende handel koste en leer kompleksiteit van die produk. Die meeste ingeligte finansiële kenners dit eens dat die plus punte van ETF's oorskadu die minuses deur 'n aansienlike marge. Positiewe aspekte van ETF ETF's het verskeie voordele bo tradisionele oop-einde fondse. Die vier mees prominente voordele is die handel buigsaamheid, 'n lae koste, operasionele deursigtigheid, en belasting voordele. Trading Buigsaamheid Tradisionele oop-einde onderlinge fonds aandele word slegs een keer per dag verhandel nadat die markte naby. Alle handel word gedoen met die onderlinge fonds maatskappy wat die aandele uitreik. Beleggers moet wag tot die einde van die dag wanneer die fonds se netto batewaarde (NBW) aangekondig voor om te weet wat die prys wat hulle betaal vir nuwe aandele by die aankoop van dié dag af en die prys wat hulle sal ontvang vir aandele wat hulle verkoop dieselfde dag. Sodra per dag-handel is goed vir die meeste langtermyn-beleggers, maar sommige mense nodig het 'n groter buigsaamheid. ETF's gekoop en verkoop word gedurende die dag wanneer die markte is oop. Die pryse van ETF aandele is deurlopende gedurende normale ruil uur. Aandeelpryse wissel gedurende die dag, hoofsaaklik gebaseer op die veranderende intraday waarde van die onderliggende bates in die fonds. ETF beleggers weet binne oomblikke hoeveel hulle betaal om aandele te koop en hoeveel hulle wat na die verkoop. Die byna oombliklike verhandeling van ETF aandele maak intraday bestuur van 'n portefeulje 'n sprong. Dit is maklik om geld te beweeg tussen spesifieke bateklasse, soos aandele, effekte, of kommoditeite. Beleggers kan doeltreffend te kry hul toekenning in die beleggings wat hulle wil in 'n uur en dan verander hul toekenning in die volgende uur. Dit is nie iets wat ek aanbeveel, maar dit kan gedoen word. Die verandering van tradisionele oop-einde onderlinge fondse is meer uitdagend en kan 'n paar dae neem. In die eerste plek is daar gewoonlik 'n 14:00 Eastern Standard Time donker vir die plasing van oop-einde aandeel ambagte. Dit beteken dat jy nie weet wat die NBW pryse sal wees aan die einde van die dag. Dit is onmoontlik om te weet presies hoeveel jy sal ontvang wanneer die verkoop van aandele van een oop-einde fonds of weet hoeveel jy moet koop van 'n ander oop-einde fonds. Die vakbond einde buigsaamheid van ETF's gee ook beleggers die voordeel van die maak van tydige beleggingsbesluite en die plasing van bestellings in 'n verskeidenheid van maniere. Belegging in ETF aandele het alle handel kombinasies van 'n belegging in gemeen voorrade, insluitende limiet bestellings en stop-limiet bestellings die. ETF's kan ook gekoop word op marge deur geld te leen van 'n makelaar. Elke makelaars het handleidings oor tipes handel orde en vereistes vir lenings op marge. Kort verkoop is ook beskikbaar om ETF beleggers. Kortsluiting behels die leen van sekuriteite van jou makelaars en terselfdertyd daardie sekuriteite verkoop op die mark. Die hoop is dat die prys van die geleende sekuriteite sal daal en jy kan dit terug te koop teen 'n laer prys op 'n later tyd. Portefeuljediversifikasie en Risikobestuur Beleggers kan wil portefeulje blootstelling aan spesifieke sektore, style, nywerhede, of lande vinnig te kry, maar moenie kundigheid in dié gebiede nie. Gegewe die wye verskeidenheid van sektor, styl, nywerheid, en die land kategorieë, kan ETF aandele in staat wees om 'n belegger maklik blootstelling aan 'n spesifieke gewenste marksegment bied. ETF's is nou verhandel op feitlik elke groot bateklas, kommoditeit, en geldeenheid in die wêreld. Verder, innoverende nuwe ETF strukture beliggaam 'n spesifieke belegging of handel strategie. Byvoorbeeld, deur middel van ETF's 'n belegger kan koop of verkoop aandelemark wisselvalligheid of belê op 'n deurlopende basis in die hoogste opbrengs geldeenhede in die wêreld. In sekere gevalle kan 'n belegger beduidende risiko in 'n bepaalde sektor, maar kan nie te diversifiseer dat risiko as gevolg van beperkings of belasting. In daardie geval, kan die persoon kort 'n bedryf-sektor ETF of koop 'n ETF wat 'n bedryf kortsluiting vir hom of haar. Byvoorbeeld, kan 'n belegger 'n groot aantal beperkte aandele in die halfgeleier nywerheid het. In so 'n situasie, kan die persoon wil kort aandele van die Standard & Poor's (S & P) SPDR Halfgeleier (simbool: XSD). Dit sou 'n mens se algehele risiko-blootstelling te verminder tot 'n afswaai in die sektor. XSD is 'n gelyke-geweeg markkapitalisasie-indeks van halfgeleier wat op die New York Aandelebeurs, Amerikaanse Effektebeurs, NASDAQ Nasionale Mark, en NASDAQ Small Cap ruil aandele. laer koste Bedryfsuitgawes aangegaan deur al bestuurde fondse ongeag die struktuur. Diegene koste sluit in, maar is nie beperk tot, portefeuljebestuur fooie, bewaring koste, administratiewe uitgawes, bemarking uitgawes en verspreiding. Koste histories baie belangrik in vooruitskatting opbrengste gewees het. In die algemeen, hoe laer die koste van 'n belegging in 'n fonds, hoe hoër is die verwagte opbrengs vir daardie fonds. ETF werking koste vaartbelynde in vergelyking met oop-einde onderlinge fondse. Laer koste is 'n gevolg van 'n kliënt-diens-verwante uitgawes word oorgedra aan die makelaarsfirmas wat die beursverhandelde sekuriteite in kliënte rekeninge te hou. Fonds administratiewe koste gaan af vir ETF's toe 'n firma het nie aan personeel 'n inbelsentrum op vrae van duisende individuele beleggers te beantwoord. ETF's het ook laer uitgawes op die gebied van maandstate, kennisgewings, en oordragte. Tradisionele oop-einde fonds maatskappye verwag om state en verslae aan aandeelhouers te stuur op 'n gereelde basis. Nie so met ETF's. Fonds borge is verantwoordelik vir die verskaffing van daardie inligting net gemagtigde deelnemers wat die direkte eienaars van die skepping eenhede. Individuele beleggers koop en verkoop individuele aandele van soos aandele deur makelaarsfirmas, en die makelaars word wat verantwoordelik is vir die diens van die beleggers, nie die ETF maatskappye. Makelaars maatskappye reik maandstate, jaarlikse belasting verslae, kwartaallikse verslae, en 1099s. Die verminderde administratiewe las van diens en rekordhouding vir duisende van individuele kliënte beteken ETF maatskappye het 'n laer oorhoofse, en minstens 'n deel van daardie spaargeld is op individuele beleggers geslaag in die vorm van 'n laer fonds uitgawes. Nog 'n kostebesparing vir ETF aandele is die afwesigheid van onderlinge fonds verlossing fooie. Aandeelhouers in beursverhandelde fondse te verhoed dat die kort termyn verlossing fooie wat gehef word op 'n oop-einde fondse. Byvoorbeeld, die Vanguard REIT Index Fund belegger (simbool: VGSIX) het 'n verlossing fooi van 1 persent as gehou vir minder as 'n jaar. Die Vanguard REIT ETF (simbool: VNQ) is presies dieselfde portefeulje en het geen verlossing fooi. belastingvoordele ETF's het twee groot belasting voordele in vergelyking met onderlinge fondse. As gevolg van strukturele verskille, onderlinge fondse tipies aangaan meer kapitaalwins belasting as ETF as gevolg van meer gereelde handel. Verder, is kapitaalwinsbelasting op 'n ETF aangegaan net op die verkoop van die ETF deur die belegger, terwyl onderlinge fondse te slaag op kapitaalwins belasting aan beleggers deur middel van die lewe van die belegging. In kort, ETF's het 'n laer kapitaalwinsbelasting en hulle is betaalbaar slegs op die verkope van die ETF. Die belasting situasie met betrekking tot dividende is minder voordelig vir ETF's. Daar is twee soorte dividende uitgereik deur beursverhandelde fondse, gekwalifiseerde en ongekwalifiseerde. Ten einde vir 'n dividend as gekwalifiseerde geklassifiseer te word, die ETF moet gehou word deur 'n belegger vir ten minste 60 dae voor die dividend uitbetaling datum. Die belastingkoers vir gekwalifiseerde dividende wissel van 5% -15%, afhangende van die beleggers inkomste belastingkoers. Ongekwalifiseerde dividende belas word teen die belegger se inkomste belastingkoers. Beursverhandelde notas, wat beskou word as 'n subset van beursverhandelde fondse, is gestruktureer om dividend belasting te vermy. Dividende word nie by ETN'e; Maar die waarde van dividende word weerspieël in die prys van die ETN. Beleggers kan wil portefeulje blootstelling aan spesifieke sektore, style, nywerhede, of lande vinnig te kry, maar moenie kundigheid in dié gebiede nie. Gegewe die wye verskeidenheid van sektor, styl, nywerheid, en die land kategorieë, kan ETF aandele in staat wees om 'n belegger maklik blootstelling aan 'n spesifieke gewenste marksegment bied. ETF's is nou verhandel op feitlik elke groot bateklas, kommoditeit, en geldeenheid in die wêreld. Verder, innoverende nuwe ETF strukture beliggaam 'n spesifieke belegging of handel strategie. Byvoorbeeld, deur middel van ETF's 'n belegger kan koop of verkoop aandelemark wisselvalligheid of belê op 'n deurlopende basis in die hoogste opbrengs geldeenhede in die wêreld. In sekere gevalle kan 'n belegger beduidende risiko in 'n bepaalde sektor, maar kan nie te diversifiseer dat risiko as gevolg van beperkings of belasting. In daardie geval, kan die persoon kort 'n bedryf-sektor ETF of koop 'n ETF wat 'n bedryf kortsluiting vir hom of haar. Byvoorbeeld, kan 'n belegger 'n groot aantal beperkte aandele in die halfgeleier nywerheid het. In so 'n situasie, kan die persoon wil kort aandele van die Standard & Poor's (S & P) SPDR Halfgeleier (simbool: XSD). Dit sou 'n mens se algehele risiko-blootstelling te verminder tot 'n afswaai in die sektor. XSD is 'n gelyke-geweeg markkapitalisasie-indeks van halfgeleier wat op die New York Aandelebeurs, Amerikaanse Effektebeurs, NASDAQ Nasionale Mark, en NASDAQ Small Cap ruil aandele.